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移民英國需綢繆,靈活繳稅不割肉(二)

飛輪財策
移民英國需綢繆,靈活繳稅不割肉(二)

| 預計閱讀時間:10分鐘
將要移民英國的你,都準備好了嗎?你需要繳稅嗎?繳多少?如果你一臉茫然,顯然答案是大寫的NO。如果你原本在香港或新加坡生活,一定已經被當地的低稅率寵壞,即使在中國內地,雖然不能和香港同日而語,倒還算溫和。可一旦移居英國,你能接受個人財富動輒被28%off, 45%off嗎?將來留給子女的財產可能也會被打個6折,你都OK嗎?如果不能,這個系列就是為你而寫的。
承接上一期給大家簡單介紹了英國稅制,這一期我們來看看如何利用境外保單有效地遞延稅負,為個人製造穩定現金流的同時,還起到靈活傳承的作用。



匯款制(remittance basis)


從上一期我們得知, 英國納銳人可分為三類:
英國稅務居民+居籍(RD)/ 英國稅務居民,非居籍 (RND) / 非英國稅務居民(NR)
他們的納稅方式如下:
| 英國稅務居民+居籍(RD)—— 按全球納稅制(Arising Basis)繳納,收入與資產增值無論是發生在英國境內還是境外,均需向英國政府納稅。
| 英國稅務居民,非居籍 (RND) —— 可自由選擇全球納稅制(Arising Basis)或者匯款制(Remittance Basis) 繳納。
| 非英國稅務居民(NR)—— 按照發生制原則納稅,即僅在英國本土產生的收入及資本增值需要向英國政府納稅。(針對擁有英國房產而不在英國居住的境外房東,其租金收入及出售該英國房產所得資本利得均需在英國納稅)
如何理解 匯款制(Remittance Basis) 呢?
匯款制的核心思想是:只有在英國本土產生,以及當境外資產匯入英國時需要納稅;也就是說,境外資產只要不匯入英國境內便無需向英國政府納稅。
我們不妨再拆解一下:
什麼人能使用匯款制? —— 英國稅務居民,非居籍 (RND),一旦擁有居籍便無法使用匯款制。
會否產生額外費用?—— 納稅人在使用匯款制的頭7年可免費使用,從第8年開始需承擔相關的申請費用(remittance charge)
1. 如納稅人在過去9年有7年是英國稅務居民,每年需繳納 £30,000匯入制使用費(從第8年開始需繳納 £30,000)
2. 如納稅人14年中有12年是英國稅務居民,每年需繳納 £60,000匯入制使用費(從第13年開始需繳納 £60,000)
3. 如納稅人20年中有15年是英國稅務居民,將獲得英國居籍(Domicile),匯款制不再適用。
還有別的限制嗎?—— 匯款制並非預設選項,納稅人需要在提交「自我評估」(self assessment)時主動選擇。需要注意的是,一旦選擇了匯款制便意味著放棄個人年度免稅額 (personal allowance)。

英國稅制-匯款制

自製終身匯款制

可見匯款制雖能讓你在英國境外的資產免於徵稅,但並非無條件終身受用,它既有年限、需承擔高昂的費用,還會影響個人免稅額。
如果說這世上有一種方式同樣起到延稅效果,卻沒有匯款制的諸多限制,那便是境外保險。
根據英國政府網站上的指引,保單持有人無需就保單產生的任何紅利收益繳稅,也就是說這些紅利可以在保單內免稅滾存,起到跟匯款制一樣的效果。而比起匯款制,利用境外保單持有資產具有以下優勢:

  1. 擁有英國居籍(Domicile)也不受影響
  2. 可終身使用而不會產生額外費用
  3. 不影響個人年度免稅額

參考資料:https://www.gov.uk/hmrc-internal-manuals/insurance-policyholder-taxation-manual/iptm7705

自製延稅現金流

我們在上一期提到過「5%法則」:當對境外保險進行部分退保時,保單持有人每年有最高5%的提取額度不用馬上繳稅,如當年的額度沒有被使用可累積,直到保單終結。
這便為製造延稅現金流提供了便利。假設你在移民前出售了現有資產,並把收益以保單的形式持有,移民後運用5%法則提取出來用於吃穿用度,期間並不產生稅負,直到保單終結。這是因為根據規定,允許保單持有人在每個保險年度提取上限為5%的已支付保費到保單中,而不會在該年度發生收益。
 注意 5%的年度限額並非免稅額。從保單中支付或提取的所有金額仍需囊括到保單終結時所進行的計算當中。即便如此,同一筆款項在保單終結時——假設是20年後,由於通貨膨脹的緣故,其價值顯然已經發生了變化。也就是說,遞延繳稅還是讓你少交了稅。
參考資料:https://www.gov.uk/government/publications/gains-on-foreign-life-insurance-policies-hs321-self-assessment-helpsheet/hs321-gains-on-foreign-life-insurance-policies-2021
千萬別小看遞延繳稅的好處,馬上繳稅還是20年後才繳,直接影響了資產增值的速度,假設你有一筆年化收益率為10%的投資,正常情況下你需要7.2年將本金翻倍(根據72法則:72/10=7.2),若收益率因納稅打了個6折,你將需要12年才能將本金翻倍。可見遞延繳稅能讓資產增值更有效率。

比起匯款制,保險的優勢在於

稅階管理

我們也知道,在英國的稅制下,收入越高,稅負越重,而高淨值人群往往會掉進最高稅階,繳納高達45%的個人所得稅,以及20~28%的資產增值稅。若不想“割肉”該如何是好,總不能為了少交點稅,控制自己的收入吧?呃……還真有辦法。
香港市場已經有針對性產品通過“保單拆分”功能實現「稅階管理」的效果。我們不妨通過例子來說明一下。
現在有兩款產品分別是:產品A(無分拆功能)和產品B(有分拆功能)


如果買了產品A並在第10個保單年度,以「部分退保」的方式,提取現金價值的60%。
該保單在第10年的現金價值= US$ 581,642
提取60%, 即退保金額 = 581,642 x 60% = US$ 348,985
按照「部分退保」的計稅原則,應稅收益(Gain)= 退保金額 -已繳保費每年5%的累積額度。在該例中,累積額度為US$ 200,000,該部分可以遞延繳稅(如下圖)。


而超出的部分,即應稅收益348,985 – 200,000 = US$148,985 需要在該年度繳稅。
以2020/2021年度稅率計算,需繳個人所得稅US$ 42,050,則稅後淨收入為 348,985 – 42,050 = US$ 306,935 (以上為簡化計算,不含其它課稅收入)
——
如果買了產品B,投保人希望在第10個保單年度提取保單的60%。這裡沒有使用「部分退保」的方式,而是應用了“保單拆分”功能,把退保價值的60%分拆成獨立保單,然後「整體退保」,這跟上一個情景,在結果上會有什麼不同呢?


產品B在第10年的現金價值= US$ 605,083 (現金價值高低並非比較的重點,並不影響對比的效果)
把US$ 605,083分拆成:
– 保單1(原現金價值的40%)= US$ 242,033保留在原保單內
– 保單2(原現金價值的60%)= US$ 363,050以「整體退保」的方式取出。

保單拆分流程


按照「整體退保」的計稅原則,應稅收益(Gain)= 退保金額 – 已繳保費,「保單2」退保金額為原保單退保金額的60%,則相應的保費也按原保單已繳保費的60%計算,即500,000 x 60% = US$ 300,000。
應稅收益(Gain)= 363,050 – 300,000 = US$ 63,050需要在該年度繳稅。
以2020/2021年度稅率計算,需繳個人所得稅US$ 9,116,則稅後淨收入為 363,050 – 9,116 = US$ 353,935 (以上為簡化計算,不含其它課稅收入)
有了這些數字,我們就不難看出:具有“保單拆分”功能的產品B讓納稅額減少了。而本質上,是因為“保單拆分”讓保單持有人有了選擇「整體退保」還是「部分退保」的自由度前者與“收益”掛鉤,而後者則與“年期”掛鉤,在不同情景下使用,得出的應稅收益(Gains)大不相同。
假如買了無分拆功能的產品A,而需要在較早的保單年度提取一部分,因為不能進行保單拆分而只能選擇部分退保的情況下,能遞延的累積稅款不多,最後算下來的應稅收益很有可能掉進更高的稅價裡,交更多的稅。若使用具有拆分功能的產品B,因為當年納稅額減少了,可提取的收益也就相應提高了。

是否支持保單拆分結果大不同


我們來看第二個例子:
這次的年繳保費US$200,000,繳付期為5年。
假如買了產品A(無保單拆分功能)。在第25個保單年度已經提取完本金(即已繳保費的總額),從第26年開始,每年需提取 US$ 50,000 作為生活費。
那麼應稅收益(Gain)= US$ US$ 50,000 – 免稅額 £12,570(≈US$ 17,386)= US$ 32614。按20%稅率計算,應繳納個人所得稅 US$ 6,523。(以上為簡化計算,不含其它課稅收入)
——

假設投了產品B(有保單拆分功能)。則可以把保單拆分成4份,平分給妻子及兩名子女。如此一來,每人每年可以提取 US$12,500。
應稅收益該怎麼算呢?本應是提取的現金價值-免稅額,可現在提取的金額是 US$12,500,小於年度免稅額 £12,570(≈US$ 17,386)。如此一來,4人都無需繳納個人所得稅。
以上例子演示了如何利用“保單拆分”功能不僅可以“控制”收入,避免掉進稅率更高的稅階,同時也可以充分利用家庭成員的免稅額,從而把稅負降到最低。按照這個思路,你還可以給子女定制生活費方案、學費方案、傳承方案等等,比起其它資產持有架構更加簡便靈活。



什麼時候安排最划算?

當我們已然瞭解,通過境外保險可以有效減輕稅負,然而購買的時機也對納稅多寡有所影響,建議有移民計畫的你儘早安排。
按照規定,若你在保單生效期間移居英國,移居若干年後退保,退保時的應課稅收益只需計算在英國境內的那段時間即可。

保險什麼時候買最划算

結語

在高稅收國家如英國,減輕稅負成為了移民理財的首要訴求。境外保險提供了一個簡單有效的選項,讓赴英移民人士在彼國的稅收重壓得到有效緩解。在眾多理財工具中,保險應對稅收的優勢非常突出,雖說收益未必比得上其它工具,可也是穩中有漲。同時,減輕稅負也就等於增加了收益。

保單的稅務優勢


關於稅收是個龐雜的課題,篇幅有限,難免說一漏萬,短短兩篇文章如能解決一部分人的疑難已是幸哉。如需詳詢歡迎聯繫我們。


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